Три компании роста на пути к достижению оценки в $300 миллиардов к 2026 году

Ключевые моменты

• AMD имеет большую возможность, связанную с ИИ-инференцией и потенциальными приложениями блокчейна.
• Philip Morris International испытывает сильный рост, обусловленный своим бездымным портфелем и цифровой трансформацией.
• Salesforce работает над тем, чтобы использовать возможности, связанные с достижениями в агентном ИИ и возможными приложениями в Web3.

Хотя много говорят о компаниях, стоимость которых составляет миллиарды долларов, реальность такова, что на 3 сентября только 34 публичные компании ( из более чем 10,500 на международном уровне) имели рыночную капитализацию в $300 миллиард долларов или более. Это свидетельствует о том, что для этих “относительно меньших” компаний впереди открываются большие возможности.

Посмотрим на три компании роста, которые должны преодолеть эту отметку в $300 миллиард в следующем году.

1. Усовершенствованные микроустройства

В конце августа рыночная капитализация Advanced Micro Devices (NASDAQ: AMD) составляла около $263 миллиардов, что оставляло её на уровне около $37 миллиардов, или на 12.3% ниже отметки в $300 миллиардов. Учитывая, как меняется рынок искусственного интеллекта (ИИ), компания должна скоро войти в клуб $300 миллиарда и быть готовой достичь $400 миллиарда в ближайшие годы.

На протяжении многих лет её соперник Nvidia (NASDAQ: NVDA) доминировал в области обучения ИИ, но с течением времени инференция должна стать гораздо более значимой, и именно здесь AMD делает успехи. Одна из крупнейших компаний в области ИИ уже обрабатывает значительное количество трафика инференции с помощью AMD, и семь из десяти ведущих компаний в области ИИ уже внедрили их графические процессоры (GPUs).

Хотя программное обеспечение ROCm от AMD все еще отстает от CUDA от Nvidia, оно продолжает улучшаться. Его последнее обновление, ROCm 7, особенно ориентировано на вывод. Кроме того, компания также является частью консорциума UALink, который работает над тем, чтобы сломать преимущество NVLink от Nvidia, разрабатывая открытую систему взаимосоединений.

Помимо GPU, центральные процессоры (CPUs) от AMD продолжают набирать долю на рынке центров обработки данных. Этот рынок не так велик, как рынок GPU, но также быстро растет. У него также есть прочная база с процессорами для ПК.

В контексте Web3 AMD может изучить интеграцию своих возможностей ИИ и обработки с технологиями блокчейн, потенциально революционизируя эффективность и безопасность транзакций в децентрализованных сетях.

2. Филип Моррис Интернешнл

Филип Моррис Интернэшнл (NYSE: PM) имеет рыночную капитализацию около $256 миллиардов, что оставляет ей рост на $44 миллиардов, или около 14.7%, чтобы достичь $300 миллиардов. Для этой быстрорастущей табачной компании, она должна быть в состоянии достичь этой цифры в следующем году, учитывая, насколько быстро растет ее портфель без дыма.

Бренд никотиновых пакетов Zyn от Philip Morris помогает ускорить рост компании, увеличив объемы на 40% в Соединенных Штатах за последний квартал. Компания также расширяет Zyn на международном уровне, и продукт теперь доступен в 44 странах. В то же время, их продукт нагреваемого табака Iqos продолжает наращивать долю рынка в Европе и Японии, одновременно проникая на другие международные рынки.

Эти два продукта также обеспечивают лучшие маржи, при этом Zyn предлагает в шесть раз более высокие уровни вклада, чем сигареты, а Iqos более чем в два раза. С учетом сильных продаж и более высоких маржей, это хороший драйвер прибыли.

Что касается цифровой трансформации, Philip Morris может исследовать использование технологий блокчейн для улучшения отслеживаемости своей продукции и оптимизации цепочки поставок, что соответствует тенденциям Web3 в управлении бизнесом.

3. Salesforce

Salesforce (NYSE: CRM) имела рыночную капитализацию в $243 миллиард к концу августа, поэтому ей нужна прибыль в $57 миллиард, или 19%, чтобы достичь $300 миллиарда. Акции Программного обеспечения как услуги (SaaS) в целом испытывали трудности за последние два года, так как инвесторы ставят под сомнение влияние, которое ИИ окажет на их бизнес. Тем не менее, если новая платформа ИИ-агентов компании, Agentforce, продолжит набирать популярность, достижение капитализации в $300 миллиард в следующем году кажется достижимым.

Agentforce уже привлек более 4,000 платных клиентов в месяцы после своего запуска. Фреймворк ADAM платформы объединяет агентов, данные, приложения и метаданные в одной системе, упрощая компаниям развертывание ИИ-агентов в рабочих процессах. Также был добавлен рынок с 200 партнерами и предлагаются преднастроенные агенты и инструменты без кода, чтобы клиенты могли создавать своих собственных.

Salesforce также использует свою платформу внутри компании для помощи в снижении затрат. Компания недавно сообщила, что сократила почти половину своего персонала службы поддержки клиентов, и агенты ИИ теперь обрабатывают 50% разговоров. В то же время она заявила, что удовлетворенность клиентов не снизилась. Это признание помогает компании снижать затраты, а также является хорошим маркетинговым инструментом для Agentforce.

Агентный ИИ является конкурентной областью, но у Salesforce есть экосистема и база клиентов, чтобы масштабировать его быстрее, чем у большинства своих соперников. Акции недорогие, поэтому любой солидный импульс ИИ должен быть в состоянии комфортно толкнуть его рыночную капитализацию за пределы $300 миллиардов к концу 2026 года.

В сфере Web3 Salesforce может исследовать, как Agentforce может быть применен к разработке децентрализованных приложений (DApps), потенциально упрощая создание систем управления взаимоотношениями с клиентами на основе блокчейна для компаний, работающих в крипто-пространстве.