Прогноз: Цена акций Palantir достигнет этого невероятного уровня к 2030 году

Бурный рост Palantir с $6 до более чем $150 вызвал ажиотаж среди инвесторов. В то время как многие уже получили значительные награды, я задаюсь вопросом, сможет ли этот AI-любимец продолжить свой рост или мы становимся свидетелями пузыря, вот-вот лопнувшего.

Как человек, который внимательно следит за этой акцией, я все больше скептически настроен относительно будущих ценовых движений Palantir. Их AI-платформа, возможно, пользуется впечатляющим принятием как в коммерческом, так и в государственном секторах, но показатели оценки достигли абсурдных уровней, которые даже самые оптимистичные сценарии роста не могут оправдать.

Позвольте быть ясным: бизнес Palantir процветает. Их результаты за второй квартал показали рост коммерческих доходов на 47% по сравнению с прошлым годом до $451 миллионов, при этом рост в коммерческом секторе США взлетел на поразительные 93%. Доходы от государственных заказов также впечатляют, увеличившись на 49% до $553 миллионов. Их платформа для обработки данных на базе AI явно приносит ценность, улучшая принятие решений и сокращая операционные расходы.

Но вот где начинается мое скептическое отношение. Торгуясь по 115-кратным продажам и 244-кратным будущим Прибылям, Palantir достигла крайних оценок, которые редко встречаются в истории рынка. Даже если мы сделаем очень оптимистичные предположения — 50% ежегодного роста доходов в течение пяти лет подряд, 35% маржи прибыли и отсутствие разводнения акций ( игнорируя их 4,6% разводнение в прошлом году ) — математика просто не складывается.

При этом фантастическом сценарии Palantir к 2030 году будет генерировать $26,1 миллиарда доходов и $9,1 миллиарда прибыли. Деление текущей рыночной капитализации на эти предполагаемые прибыли все равно дает будущий коэффициент P/E 41 — уровень, по которому акция, вероятно, должна торговаться сейчас, а не через пять лет!

Я пришел к выводу, что цена акции Palantir, скорее всего, останется стабильной или даже снизится в течение следующих пяти лет. Текущая оценка уже заложила в себя совершенство и даже больше. Хотя я восхищаюсь тем, что они создали технологически, я не могу оправдать такую цену.

Мое личное мнение? Если у вас есть прибыль от Palantir, подумайте о фиксации прибыли. AI-революция предлагает множество других инвестиционных возможностей без стратосферных премий. Иногда самое сложное в инвестировании — это знать, когда уйти из них.