Анализ EUR/USD: Доллар Отдача несмотря на ожидания снижения от ФРС

Пара EUR/USD снизилась более чем на 0,48% во вторник, торгуясь на уровне 1,1705 после достижения дневного максимума 1,1779. Это снижение произошло несмотря на данные, указывающие на то, что Федеральная резервная система может снизить процентные ставки на своем предстоящем заседании.

Рынок труда в США показывает признаки слабости

Данные Бюро статистики труда США показали пониженную оценку численности занятых до марта 2025 года на -911 000 или -0,6%. Этот отчет укрепил обоснование для как минимум снижения ставки на 25 базисных пунктов со стороны ФРС, если только в конце этой недели не появятся неожиданные высокие данные по инфляции.

Ключевые экономические показатели для отслеживания

Трейдеры сосредоточены на предстоящих данных об инфляции в США:

• Индекс цен производителей (PPI) в среду
• Индекс потребительских цен (CPI) в четверг
• Первичные заявки на пособие по безработице позже на неделе

Эти цифры могут существенно повлиять на решение ФРС на встрече 16-17 сентября.

Европейские политические события

В Европе продолжаются политические изменения во Франции, где президент Эммануэль Макрон назначил Себастьяна Лекорну новым премьер-министром. Эта перестановка добавляет экономической неопределенности в еврозоне.

Ожидания рынка и вероятности снижения ставок

• Инструмент вероятности процентной ставки Prime Market Terminal указывает:

  • 90% вероятность снижения ставки ФРС на 25 базисных пунктов
  • 10% вероятность снижения ставки ФРС на 50 базисных пунктов
  • 93% вероятность того, что ЕЦБ оставит ставки без изменений
  • 6% вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов ECB

• Fitch ожидает два снижения ставки на 25 базисных пунктов Федеральной резервной системой в сентябре и декабре, а также еще три снижения в 2026 году. Однако они не прогнозируют никаких снижения ставок Европейским центральным банком.

Технический анализ: Прогноз по EUR/USD

Несмотря на недавнее снижение, EUR/USD сохраняет бычий тренд:

• Сформировалась медвежья поглощающая свечная модель, что предполагает возможную консолидацию.
• Индекс относительной силы (RSI) остается бычьим, но указывает на возможную консолидацию.
• Ключевые уровни для наблюдения:
  • Поддержка: 1.1700, 20-дневная SMA на 1.1672, 50-дневная SMA на 1.1659
  • Сопротивление: 1.1788 (максимум 24 июля), 1.1800, 1.1829

Корреляция на рынке криптовалют

Хотя традиционные валютные рынки испытывают волатильность, криптовалютные рынки часто демонстрируют коррелированные движения:

• Крупные криптовалюты, такие как Биткойн и Эфириум, могут привлечь больше внимания, поскольку трейдеры ищут альтернативные активы.
• Потенциальное снижение ставки ФРС может повлиять как на валютные, так и на криптовалютные рынки, что может увеличить спрос на цифровые активы как защиту от колебаний валют.
• Трейдеры на ведущих криптовалютных биржах внимательно следят за этими макроэкономическими показателями для определения потенциальных точек входа или выхода на рынок.

Поскольку как валютные, так и крипторынки преодолевают эти экономические неопределенности, трейдерам следует оставаться бдительными и учитывать взаимосвязанную природу глобальных финансовых рынков при принятии инвестиционных решений.