Анализ валютного курса USD/INR и его последствия для крипторынка

Индийская рупия (INR) остается стабильной около 87,80 по отношению к доллару США (USD) в первые часы торгов четверга после праздничного дня в среду по случаю Ганеша Чатуртхи. Пара USD/INR находит поддержку на умеренной доходности доллара США.

Тем не менее, перспективы индийской рупии находятся под давлением из-за тарифов, связанных с Россией, объявленных президентом США Дональдом Трампом на импорт из Индии в начале этого месяца, которые вступили в силу в среду.

С этого момента товары, которые поступают в США для потребления или изымаются из складов для потребления из Индии, будут облагаться дополнительной пошлиной в 50%, мера, которая снизит конкурентоспособность индийских продуктов на мировом рынке и заставит экспортеров предлагать свои товары по более низким ценам.

Кроме того, иностранные инвесторы постоянно сокращают свои доли на индийских фондовых рынках на фоне торговых напряжений. В вторник иностранные институциональные инвесторы продали акции на сумму 6 516,49 крор рупий на фондовых рынках. С начала августа они продали акции на сумму 34 733,75 крор рупий. Постоянный вывод иностранных средств с индийских рынков сильно повлиял на фондовые индексы. Индекс Nifty50 упал более чем на 4% с недавних максимумов в 25 670, достигнутых 30 июня.

Влияние на рынок криптовалют

Волатильность на традиционном валютном рынке, особенно в паре USD/INR, может иметь значительные последствия для рынка криптовалют:

1. Корреляция с долларом: Ослабление американского доллара, как правило, положительно сказывается на цифровых активах, поскольку инвесторы ищут альтернативы для защиты своего богатства.

2. Потоки капитала: Выход иностранного капитала с индийских рынков может привести к росту спроса на криптовалюты как альтернативный актив-убежище.

3. Адаптация в Индии: Давление на рупию может увеличить интерес к криптовалютам среди индийских инвесторов как хедж против обесценивания местной валюты.

4. Объем торговли: Основные платформы для обмена криптовалют могут столкнуться с увеличением объема операций в парах INR, особенно в стейблкоинах, привязанных к доллару.

Технический анализ: USD/INR остается выше 20-дневной EMA

Пара USD/INR стабилизируется около 87,80 в четверг. Краткосрочная тенденция пары остается восходящей, так как она держится выше (EMA) 20-дневной экспоненциальной скользящей средней, которая торгуется около 87,44.

Индекс относительной силы (RSI) за 14 дней поднимается выше 60,00. Новый бычий импульс может возникнуть, если RSI останется выше этого уровня.

Смотря вниз, минимум 28 июля около 86,55 будет играть роль ключевой поддержки для пары. С восходящей стороны, максимум 5 августа около 88,25 станет критическим препятствием для пары.

Часто задаваемые вопросы о индийской рупии

Какие ключевые факторы влияют на индийскую рупию?

Индийская рупия (INR) является одной из валют, наиболее чувствительных к внешним факторам. Цена на сырую нефть (в стране в значительной степени зависит от импортируемой нефти), стоимости доллара США - большая часть торговли осуществляется в USD - и уровня иностранных инвестиций, все это влияющие факторы. Прямое вмешательство Банка резервов Индии (RBI) на валютных рынках для поддержания стабильного обменного курса, а также уровень процентных ставок, устанавливаемый RBI, являются другими важными факторами, влияющими на рупию.

Как решения Резервного банка Индии влияют на индийскую рупию?

Банк резервов Индии (RBI) активно вмешивается в валютные рынки, чтобы поддерживать стабильный обменный курс и облегчать торговлю. Кроме того, RBI пытается удерживать уровень инфляции на целевом уровне 4%, регулируя процентные ставки. Более высокие процентные ставки, как правило, укрепляют рупию. Это связано с ролью “carry trade”, когда инвесторы занимают деньги в странах с более низкими процентными ставками, чтобы вложить свои средства в страны, предлагающие относительно более высокие процентные ставки, и извлечь выгоду из разницы.

Какие макроэкономические факторы влияют на стоимость индийской рупии?

Макроэкономические факторы, влияющие на стоимость рупии, включают инфляцию, процентные ставки, темпы экономического роста (ВВП), торговый баланс и приток иностранного инвестирования. Более высокий темп роста может привести к увеличению иностранного инвестирования, увеличивая спрос на рупию. Менее отрицательный торговый баланс в конечном итоге приведет к более сильной рупии. Более высокие процентные ставки, особенно реальные ставки (процентные ставки минус инфляция), также положительны для рупии. Благоприятная среда риска может привести к увеличению притока Прямых и Косвенных Иностранных Инвестиций (ПИИ и КИИ), что также приносит пользу рупии.

Как инфляция влияет на индийскую рупию?

Более высокая инфляция, особенно если она сравнительно выше, чем у аналогов Индии, обычно негативно сказывается на валюте, так как отражает обесценение из-за избытка предложения. Инфляция также увеличивает стоимость экспорта, что приводит к тому, что продается больше рупий для покупки иностранных импортов, что негативно для рупии. В то же время более высокая инфляция обычно приводит к тому, что Банк резервов Индии (RBI) повышает процентные ставки, и это может быть положительным для рупии из-за увеличения спроса со стороны международных инвесторов. Обратный эффект верен для более низкой инфляции.