Guia de armadilha em alta: Como identificá-la e escapar

Todos nós já caímos alguma vez nessa sensação de falsa segurança. Abres uma operação que parece óbvia, mas uma vez dentro, o mercado gira bruscamente contra ti deixando-te preso. Estas são as infames “armadilhas” do mercado, e uma das mais comuns é a armadilha em alta.

O que é uma armadilha em alta?

Uma armadilha em alta ocorre durante uma tendência em alta quando o preço de um ativo sobe até alcançar um nível de resistência. Ali faz a ruptura típica que todos os traders esperam, superando aparentemente esse nível de resistência.

O enganador deste padrão é que parece dar “confirmação” de ter superado a resistência. Isso faz com que os traders acreditem que o rali em alta continua e executem ordens de compra. Mas pouco depois, o preço faz uma virada agressiva em forma de U e começa um movimento em baixa. Aqueles com stop loss são eliminados enquanto os outros ficam presos em operações perdedoras.

Uma armadilha em alta costuma ocorrer após uma longa tendência em alta, quando os compradores estiveram no comando por muito tempo e provavelmente estão esgotando seus recursos. Esta suposição se valida quando o preço entra em uma zona de resistência e começa a desacelerar.

Como identificar uma possível armadilha em alta?

1. Múltiplas provas do nível de resistência

A primeira sinal é uma forte tendência em alta sustentada durante muito tempo que reage significativamente a uma zona de resistência específica. Quando o preço atinge este nível, tende a recuar antes de voltar a subir.

2. Vela em alta inusualmente grande

Na fase final da armadilha, costuma aparecer uma vela em alta enorme que domina a maioria das velas imediatamente anteriores. Esta vela poderia indicar que novos compradores acreditam que ocorreu uma ruptura, que alguns grandes jogadores estão empurrando intencionalmente o preço mais alto para prender compradores incautos, ou que os vendedores permitiram astutamente que os compradores dominem momentaneamente o mercado.

3. Forma-se um intervalo

A última característica é a formação de um padrão semelhante a um intervalo no nível de resistência. O início da armadilha em alta é fácil de detectar porque a enorme vela mencionada se forma e fecha fora deste intervalo.

Padrões comuns de armadilha em alta

Padrão #1: O topo duplo rejeitado

Caracterizado por duas velas proeminentes que se assemelham ao padrão de duplo topo normal, mas com a segunda vela mostrando uma rejeição maciça na parte superior.

Padrão #2: O padrão de engolfo baixista

Quando um padrão envolvente se forma após o padrão clássico de armadilha em alta, é um indicador direto de que está para começar um forte movimento baixista.

Padrão #3: O teste falhado

Outro padrão comum ocorre quando, depois de romper a zona de resistência, o preço volta a testá-la, mas falha e desaba.

Como evitar a armadilha em alta

1. Evita entradas tardias - Quanto mais tempo uma tendência em alta viajou, mais provável é que forme uma armadilha.

2. Não compre em níveis de resistência - É mais arriscado fazer operações de compra em níveis de resistência do que em zonas de suporte.

3. Aguarde as provas - Um trader deve esperar que o preço não só rompa uma zona de resistência, mas também a volte a testar e ganhe impulso ascendente antes de executar ordens de compra.

4. Observe a ação do preço - Preste atenção a velas mais curtas, velas de baixa longas complementadas com velas de alta curtas, ou velas com sombras longas na parte superior.

Como operar com armadilhas em alta

Método #1: Compra em testes

Espera até que o preço baixe para voltar a testar a zona de resistência convertida em suporte antes de abrir uma ordem de compra. Confirma com padrões de velas ou outros indicadores.

Método #2: Vende depois de uma mudança de tendência bem-sucedida

A forma mais segura é aceitar que a tendência mudou e segui-la. Espera que o preço teste a antiga zona de resistência e feche abaixo dela, depois espera um novo teste como confirmação antes de executar uma operação de venda.

As armadilhas em alta podem ser rentáveis se você entender como se formam e o que significam. O mercado recompensa aqueles que sabem lê-lo corretamente.