長期的で安定した投資収益を探していると、配当株を思い浮かべることがよくあります。ただし、個別の配当株を直接購入して保有することは、多くの投資家にとって面倒な場合があります。このような時、配当株を含む取引所取引基金（ETFs）が便利で効果的な解決策となります。しかし、すべての配当ETFsがパフォーマンス的にほぼ同じであると思ってはいけません。実際、それらは持有を選択する際に独自の方法を持っており、これがパフォーマンスに直接影響します。いくつかはあなたの投資戦略により適しているかもしれませんが、他のものはあまり適していないかもしれません。

今すぐ収入型投資家に適した2つの配当関連ETFと、現在避けるべきファンドについて見てみましょう。

推奨される# #:シュワブ米国配当株式ETF

まずはSchwab U.S. Dividend Equity ETFについて話しましょう。このファンドの追跡利回りは約3.8%で、収入を重視する投資家にとっては良い選択肢です。より高い利回りのファンドは見つけられますが、同様の品質を保証するのは簡単ではないかもしれません。このファンドは、シェブロン、アボット、アルトリア、ペプシコなどの安定した企業を保有しています。一部等加重のダウ・ジョーンズ米国配当100指数を選択しており、保有は四半期ごとの調整時に変化します。

この選択基準は配当だけでなく、企業のキャッシュフローや自己資本利益率も考慮に入れており、この全体的な評価方法は効果的であることが証明されています。この戦略の結果、収益や利益の成長を大量に生み出さないかもしれないが、信頼性の高い一連のバリュー株が選ばれました。例えば、多くの企業は寛大な自社株買いプログラムを通じて価値を高めています。過去5年間で、このファンドは累積で45％成長し、過去10年間では130％を超える増加を見せました。配当再投資を加えると、パフォーマンスはさらに60％から70％向上する可能性があります。長期的にはS&P 500指数を下回っているものの、その価値特性と相対的に低いリスクを考慮すれば、試してみる価値は依然としてあります。

推奨される# #:バンガード配当増価ETF

次に、Vanguard Dividend Appreciation ETFは多くの市場投資家に支持されています。時価総額は約1000億ドルで、S&P米国配当成長者の上に構築されており、Broadcom、Microsoft、JP Morganなど、市場で最も信頼できる配当成長者のいくつかを保有しています。過去10年間で、四半期の支払いはほぼ倍増し、期待通りの効果を発揮しました。同時に、良好な資本増価にも貢献し、ファンド価格は同じ期間に186%上昇しました。

もちろん、このファンドには明らかな欠点もあり、それは配当利回りが他の製品と比較してやや不足していることです。現在の30日間の追跡配当利回りはわずかに1.6%を超えたばかりです。この低い利回りは、スタンダード・アンド・プアーズの選択基準に起因しており、高配当株を除外して、高成長の可能性や潜在的な高リスクに対する市場の不安を避けるためです。投資家にとって、これはこのファンドが長期的な資本増益をもたらす一方で、現金流を最も提供する選択肢ではないことを意味します。収入の成長に自信があるが、すぐに支払いに使う必要がない成長型ブルーチップ株の投資家により適しています。

# # 回避：バンガード・ハイ・ディビデンド・イールド ETF

一方で、もしあなたが求めているのが安定した持続的な投資収入であれば、今はVanguard High Dividend Yield ETFを避ける必要があるかもしれません。このファンドの30日平均配当利回りはわずか2.5%で、かつてはそれ以下でした。このファンドの名称は高配当を強調しているようですが、パフォーマンスは期待ほどではありません。例えば、前述のSchwabファンドと比較すると、利回りにおいて若干劣ります。

注意すべきは、この一時的な低迷がそれを永遠に保有する価値がないことを意味するわけではないということです。このファンドはFTSE高配当利回り指数を追跡しており、その原則と実行は比較的堅実ですが、市場の異常な動きと保有の価格変動が一時的にその利回りを弱めています。現在の市場には他にも魅力的な配当支払いオプションがあるため、回帰を待つにはまだ時間がかかるかもしれません。

これらのファンドはそれぞれ異なるポジショニングがあるので、自分の投資目標やリスク嗜好に基づいて選ぶのが良いでしょう。市場はいつでも変化する可能性があるので、柔軟性を保ち、タイムリーに戦略を調整することが最も重要です。投資目標や戦略に関する疑問があれば、気軽にコメントしてください！ 😊