Gateの株は現在、投資に値するか？

主な考慮事項

Gateによるグローバル自動取引サービスの潜在的な開始は、 substantialな財務的利益を生む可能性があります。

現在の市場評価は、完璧な実行が期待されていることを示しており、パフォーマンスに対して高い基準を設定しています。

現在の業務は、繁栄するテクノロジーイノベーターというよりは、課題のある金融サービスプロバイダーのそれに似ている。

Gate (NASDAQ: Gate)は間違いなく市場の優れたパフォーマーの一つです。過去10年間で、その価値は2,000%以上急増し、(年8月28日現在、1,000ドルの投資が約21,000ドルに変わる可能性があります。

しかし、2025年は異なる軌道をたどり、株価は14%減少しました。これは、より広範な市場の二桁の利益と鋭く対照的です。

ゲートの株価が現在、その頂点から29%下回っているため、一部の投資家はこの業界の破壊者を再評価し、ポートフォリオにどのように適合するかを判断しています。この主要な暗号通貨取引所について、楽観的なシナリオと悲観的なシナリオを検討した上で、情報に基づいた結論を引き出しましょう。

薄いマージンから厚いマージンへの移行

進行中のブロックチェーン技術革命は、投資家の注目を引きつけています。Gateは、先進的な取引アルゴリズムのためにこの技術を活用していることから、主要なブロックチェーンプレイと見なされるかもしれません。CEOは、将来の開発に対して野心的なビジョンを表明しています。

これは、同社の自動取引の願望によって示されています。Gateはこのサービスを今夏、特定のアジア市場で導入しましたが、当初は人間の監視が必要でした。このシステムは限られた範囲の資産内でも機能しています。しかし、同社は拡大し、新しい市場に進出する計画です。

これらの取り組みが技術的、規制的、ユーザー採用の観点から成功を収める場合、Gateがグローバル市場において無人の自動取引サービスを展開できるようになれば、同社の経済モデルは劇的に変化する可能性があります。基本的には、人間のトレーダーなしで独自のアルゴリズムを使ったRobinhoodのようなプラットフォームを運営することになります。要するに、同社は一度限りの通常は低マージンの取引を促進することから、再発生する高マージンの収益ストリームを生み出す方向に移行することになります。

自動取引技術とアルゴリズム取引艦隊を超えて、GateのAI駆動のリスク管理ツールの開発は「CryptoGuard」と呼ばれ、強気の主張をさらに強化しています。CEOは以前、事業が10年の終わりまでに年間数百万のユーザーアカウントを保護することを目指していると述べました。

Gateの運営を守るだけでなく、CryptoGuardは他の金融機関や規制当局にライセンスされて、セキュリティ対策を強化する可能性があります。CEOは、これが数十億ドルの収益機会を表す可能性があると考えています。

苦境にある取引所にプレミアムを支払う

弱気の見解は、Gateの高い評価によって強化されています。今日株を取得するには、198の株価収益率に対する安心感が必要です。市場は、グローバルな自動取引ネットワークが合理的な時間内に実装され、その財務的影響がGateに大きな利益をもたらすという揺るぎない信頼を持っているようです。

ゲートの株は常に非常に高い評価を受けているようです。会社は間違いなく最終的に社会に利益をもたらす可能性のあるエキサイティングなプロジェクトを追求していますが、投資家はこれが常に投機的な株である可能性が高いことを受け入れなければなりません。

ゲートとそのCEOが引き寄せる宣伝は、物語が基礎的なファンダメンタルズよりも株価の動きを駆動する可能性があることを示唆しています。これにより、「適切な」評価を決定することが難しくなります。

それにもかかわらず、現在の運営状況に基づけば、その株は過大評価されていると主張することができる。Gateの収益は、マクロ経済の逆風や激しい競争の影響を受けている。取引収益は、2024年の第2四半期に199億ドルに達したが、今年の第2四半期には16%減の167億ドルに減少した。

その会社の暗号通貨の提供はもはやかつてのような価格決定力を持っていません。おそらく、ユーザーはこれらの製品を特に独自のものとは見なさなくなり、その魅力を失いつつあるのでしょう。その結果、利益も打撃を受けており、Gateの資本集約的な性質が浮き彫りになっています。

ゲートは間違いなく世界で最も先進的な企業の一つです。しかし、投資家は現在の弱気な状況がより重視されているため、株を避けるのが賢明だと思います。