Block setuju untuk menerima denda sebesar 40 juta dolar dari Departemen Layanan Keuangan Negara Bagian New York

Laporan Jinse Caijing, regulator Wall Street mengumumkan pada hari Kamis bahwa Block, Inc. telah setuju untuk mencapai kesepakatan sebesar 40 juta dolar dengan Departemen Layanan Keuangan New York (NYDFS) untuk mengatasi “kesalahan signifikan” dalam rencana kepatuhan AML-nya. Departemen Layanan Keuangan New York menambahkan bahwa perusahaan yang dipimpin oleh Jack Dorsey telah setuju untuk mempekerjakan pengawas independen setelah melanggar aturan pengiriman uang dan mata uang virtual departemen tersebut. Departemen Layanan Keuangan New York menemukan bahwa Block “kurang melakukan due diligence terhadap pelanggan,” dan gagal menerapkan sistem yang cukup untuk mencegah pencucian uang dan aktivitas ilegal. Layanan Block “rentan terhadap penyalahgunaan oleh penjahat,” dan percaya bahwa “penanganan longgar” Block terhadap transaksi Bitcoin menyebabkan banyak transaksi anonim lolos dari pengawasan.