Comment se fait-il que la Chine possède 194 000 BTC, 487 millions de XRP, 833 000 ETH, 6 milliards de DOGE et beaucoup plus de cryptomonnaies ?

La Chine détient plus de cryptomonnaies que la plupart des gouvernements ne reconnaissent comme existantes, principalement provenant de saisies liées à l'escroquerie PlusToken, qui s'est effondrée en 2019. Selon un jugement du Tribunal populaire intermédiaire de Yancheng, Jiangsu, en 2020, les autorités ont confisqué des quantités significatives de diverses cryptomonnaies, y compris Bitcoin, Ethereum, XRP et Dogecoin, entre autres.

La fraude de PlusToken a commencé en 2018, lorsqu'un groupe d'escrocs, supposément de Corée du Sud mais basés en Chine, a lancé une application qui promettait des rendements mensuels entre 9 % et 18 %. L'application se présentait comme un portefeuille et une plateforme d'investissement en cryptomonnaies, fonctionnant selon un modèle de marketing multiniveau.

Plus de deux millions de personnes sont tombées dans le piège, envoyant des cryptomonnaies sur la plateforme dans l'espoir d'obtenir de fortes récompenses. Cependant, il n'y avait pas d'opérations réelles ni de gains, seulement de l'argent neuf utilisé pour payer les investisseurs initiaux.

À la mi-2019, les utilisateurs ont commencé à signaler qu'ils ne pouvaient pas retirer leurs fonds. Les enquêtes ont révélé que les portefeuilles étaient vidés et que les fonds étaient transférés. Les autorités chinoises ont agi rapidement, arrêtant 27 membres principaux de l'équipe de PlusToken et 82 autres personnes liées à l'affaire.

La destination des cryptomonnaies saisies

Après les arrestations et les saisies, le tribunal a statué que les fonds seraient “traités conformément à la loi et que les revenus et les bénéfices seraient confisqués au profit du trésor national”. Cependant, aucune information publique n'a été fournie sur la manière, le moment ou si les actifs ont été vendus, ce qui a entraîné des années de spéculation.

Jusqu'en janvier 2025, il n'est officiellement pas clair si la Chine détient encore ces actifs ou s'ils ont été vendus. Néanmoins, certains analystes on-chain suggèrent avoir suivi le mouvement des fonds. Ki Young Ju, PDG de CryptoQuant, a affirmé que les données on-chain montrent que le Bitcoin a été transféré vers des exchanges comme Gate peu après sa saisie.

La position de la Chine face aux cryptomonnaies

Alors que l'affaire PlusToken se développait, le gouvernement central de Chine intensifiait son contrôle sur le secteur crypto. Depuis 2013, les autorités ont commencé à restreindre le soutien bancaire aux échanges de cryptomonnaies. En 2017, elles ont interdit les offres initiales de jetons (ICOs) et ordonné la fermeture des principaux échanges.

En mai 2021, le vice-premier ministre Liu He a annoncé une répression contre l'exploitation minière et le commerce de Bitcoin, citant des risques pour la stabilité financière et des préoccupations environnementales. En septembre de la même année, la Banque populaire de Chine a déclaré illégales toutes les transactions en cryptomonnaies, fermant effectivement toute activité légale de cryptomonnaies dans le pays.

Hong Kong : une approche différente

Contrairement à la position restrictive de la Chine continentale, Hong Kong est devenu un terreau fertile pour le développement des cryptomonnaies. Des acteurs importants du secteur, comme Gate, ont établi des opérations dans la ville. Les commerçants ont profité des différences de prix entre les régions pour réaliser des arbitrages, tandis que les développeurs ont trouvé des moyens d'opérer dans le cadre réglementaire.

Le pari de la Chine sur la technologie blockchain

Malgré l'interdiction des cryptomonnaies, le leadership chinois n'a pas abandonné la technologie sous-jacente. En octobre 2019, le président Xi Jinping a exhorté à considérer la blockchain comme une technologie centrale et a promu davantage de recherche et d'investissement dans le domaine. Le gouvernement a inclus la blockchain dans le plan quinquennal officiel en 2021, bien que l'accent ait été mis sur la technologie d'entreprise et les systèmes centralisés, et non sur les actifs crypto.

Un exemple marquant est le Réseau de Services Blockchain (BSN), développé par Red Date Technology. Le PDG de la société, He Yifan, a souligné que BSN se concentre maintenant sur l'identité numérique basée sur blockchain, permettant des transactions sans partager d'informations personnelles avec des tiers, une technologie conçue pour fonctionner sans cryptomonnaies.

Perspectives futures

Certains experts pensent que la porte des crypto-monnaies en Chine n'est pas complètement fermée. He Yifan suggère que si les utilisateurs du continent sont autorisés à utiliser des exchanges licenciés à Hong Kong, la ville pourrait devenir le centre mondial des crypto-monnaies, tant que certaines lignes rouges sont respectées.

Pendant ce temps, d'autres pays, comme les États-Unis, adoptent des positions plus favorables aux cryptomonnaies. Le président Trump, lors de son second mandat, a promu une plateforme pro-crypto et a signé un ordre exécutif pour créer une réserve stratégique de bitcoin pour les États-Unis, dans le cadre de sa stratégie pour diriger le secteur crypto mondial.

Vestiges du passé crypto de la Chine

L'histoire des cryptomonnaies en Chine remonte à 2012, lorsqu'un utilisateur connu sous le nom de Friedcat annonça le lancement d'une entreprise pour fabriquer du matériel ASIC pour le minage de Bitcoin. Bien que l'entreprise, ASICMiner, ait connu un succès initial, elle s'est finalement effondrée après des plaintes concernant des paiements non effectués et des machines non livrées.

Même après les interdictions, des mouvements sur la chaîne de blocs rappellent les premiers jours de la crypto en Chine. Par exemple, après les élections présidentielles du 5 novembre 2024, une ancienne adresse de Bitcoin liée à Friedcat a envoyé plus de 206 BTC, d'une valeur de 19,6 millions de dollars, marquant le premier mouvement important de cette adresse en sept ans.