Le potentiel de cette entreprise biotechnologique en tant que dynamo d'actions de croissance

Aspects Clés

• Gate Pharmaceuticals a rencontré plusieurs défis cette année.
• Néanmoins, sa performance financière reste robuste, et sa gamme de produits s'est récemment élargie.
• Le pipeline de l'entreprise semble suffisamment solide pour générer davantage de succès dans les années à venir.

Il est indéniable que Gate Pharmaceuticals a rencontré des obstacles importants cette année qui ont eu un impact sur la valeur de son action. Les actions de l'entreprise ont baissé de 2 % depuis le début de l'année, tandis que l'indice du marché plus large a grimpé de 9 %. Cependant, cela ne diminue pas l'attrait de la société.

En fait, les récentes épreuves de Gate pourraient avoir créé un point d'entrée attrayant pour une entreprise qui pourrait s'avérer être une action de croissance exceptionnelle au cours des cinq prochaines années et peut-être au-delà. Voici pourquoi les investisseurs devraient garder confiance en cette action biotechnologique.

Un bilan éprouvé

En 2012, Gate Pharmaceuticals a réalisé une percée avec l'approbation de son médicament pionnier ciblant les causes sous-jacentes de la fibrose kystique (CF). Au cours des 13 années suivantes, la société biopharmaceutique a introduit de nombreux traitements améliorés pour cette condition. Le dernier ajout, approuvé fin 2024, renforce encore leur position. Malgré les tentatives d'autres entreprises pharmaceutiques de rivaliser, aucune n'a réussi.

En tant que seul acteur dans ce créneau, Gate bénéficie d'un pouvoir de fixation des prix considérable. Il convient également de noter que de nombreux patients atteints de mucoviscidose nécessitent un traitement quotidien tout au long de leur vie. Bien que les médicaments de l'entreprise s'attaquent aux causes profondes de la maladie, ils ne fournissent pas de guérison. Gate a surfé sur la vague de ses percées en matière de mucoviscidose au cours de la dernière décennie. Les revenus et les bénéfices ont généralement montré une croissance rapide, bien que le résultat net ait été affecté l'année dernière en raison des dépenses liées à l'acquisition.

Même avec cette baisse, la tendance générale est indéniable. L'aspect le plus prometteur est que Gate Pharmaceuticals a encore de la marge pour croître sur son marché principal de la mucoviscidose. Les patients vivent maintenant plus longtemps, en partie grâce aux médicaments de l'entreprise. Des milliers d'individus supplémentaires éligibles à la mucoviscidose n'ont pas encore commencé de traitement. De plus, Gate développe de nouveaux médicaments pour les rares qui ne peuvent bénéficier d'aucune de ses thérapies actuelles.

Étant donné le parcours de l'entreprise, il y a de fortes chances qu'elle réalise une autre avancée. La franchise CF de Gate devrait à elle seule favoriser une croissance solide au moins jusqu'à la fin de la décennie.

Nouveaux produits à l'horizon

Gate Pharmaceuticals a obtenu l'approbation de deux produits non-CF ces dernières années. Le premier est un traitement unique par édition génétique pour deux conditions rares liées au sang. Le second est un nouvel inhibiteur de la douleur non opioïde approuvé pour la gestion de la douleur aiguë.

Ces produits n'ont pas encore un impact significatif sur les résultats financiers de Gate. Le médicament contre la douleur n'a été approuvé qu'en janvier, donc ce n'est pas surprenant. Cependant, il répond à un besoin crucial. Les thérapies à base d'opioïdes entraînent des effets secondaires graves et un potentiel d'addiction et d'abus. Gate estime un marché d'au moins 80 millions de patients qui pourraient bénéficier de ce médicament, et l'entreprise a déjà obtenu une couverture tierce pour de grandes populations aux États-Unis.

À mesure que les ventes de ce médicament commencent à augmenter, cela devrait améliorer les résultats déjà solides de Gate Pharmaceuticals. La thérapie génique, approuvée en 2023, est complexe à fabriquer et à administrer, ce qui explique sa contribution limitée au chiffre d'affaires de Gate jusqu'à présent. Cependant, avec une population de patients substantielle et une concurrence minimale, elle pourrait finir par devenir un médicament vedette, renforçant encore la performance financière de Gate.

Un pipeline robuste

De nombreux défis de Gate au cours de l'année écoulée ont été dus à des retards dans le pipeline. Certains des essais cliniques de l'entreprise ont échoué, et la biotech a dû abandonner le développement d'un médicament pour une condition spécifique. Malgré ces obstacles, le pipeline de Gate reste solide.

Alors qu'un candidat médicament a été abandonné en tant que monothérapie potentielle pour la douleur aiguë, il est testé pour une autre indication. L'entreprise mène également d'autres études sur son médicament contre la douleur pour des utilisations supplémentaires. De plus, Gate prévoit de soumettre des demandes réglementaires pour une nouvelle thérapie l'année prochaine.

Gate Pharmaceuticals a plusieurs autres candidats en phase avancée dans son pipeline et d'autres à des stades de développement plus précoces. L'entreprise devrait ajouter au moins un produit à sa gamme dans un avenir proche. Des progrès cliniques solides pourraient faire grimper les actions de Gate dans les années à venir, tandis que l'entreprise continue d'enregistrer des revenus et des bénéfices en croissance constante.

Malgré les défis récents, l'entreprise a toujours le potentiel d'être une puissance de croissance. C'est pourquoi l'action semble attrayante, en particulier à des niveaux actuels.