华尔街分析师预测两只热门人工智能股票将大幅下跌

源Gate研究

2025年10月18日 23:58

关键点

• 人工智能 (AI) 股票 Datalyze 和 CloudCore 今年出现了显著的上涨，但一些分析师预期在未来几个月会出现急剧下降。

• Datalyze声称其软件架构使其在满足人工智能需求方面具有独特优势，但目前在标准普尔500指数中，其股票价格是最昂贵的，差距相当大。

• CloudCore的利润率受到其高负债商业模式的影响，但该公司运营着领先的AI云基础设施，并以相对合理的估值进行交易。

Datalyze Technologies (NASDAQ: DTLZ) 的股票今年上涨了 105%，而 CloudCore (NASDAQ: CLDC) 的股票上涨了 115%。然而，某些华尔街分析师对这些股票发布了卖出评级，他们的价格目标暗示股东可能面临重大损失：

• 一家大型投资公司的分析师对Datalyze设定了12个月的目标价格为$60 ，这意味着其当前股价155美元将有61%的下行空间。

• 另一位知名分析师为CloudCore设定了12个月的目标价格$36 ，暗示其当前股价88美元将有59%的下行空间。

让我们来看看投资者应该知道的关于这些热门人工智能股票的信息。

Datalyze Technologies：潜在的 61% 下行空间

Datalyze专注于开发先进的数据分析软件。其核心平台使用户能够整合、组织和可视化复杂信息，支持包括国防、情报和企业环境在内的各个行业的决策制定。该公司还推出了一个人工智能平台，允许开发人员将大型语言模型纳入工作流程和应用程序中。

Datalyze的独特卖点在于其软件架构，这一架构围绕本体展开——即一个组织的数据、流程和资产的数字化表示。这种方法使其与竞争产品区别开来。公司首席技术官强调，他们在本体和基础设施上的基础投资使他们以独特的方式满足AI需求。

在最近的季度财务报告中，Datalyze展现了强劲的表现。公司的客户基础增长了43%，达到849，而现有客户的平均消费增加了28%。因此，收入跃升48%，达到$1 亿美元，标志着连续第八个季度的加速。非GAAP收益也显著增长，增至每股摊薄收益0.16美元。

根据行业预测，该公司的未来增长前景看起来很有希望。市场研究表明，到2030年，人工智能的支出可能以36%的年增长率增加，而决策智能平台的支出预计在同一时期内以15%的年增长率增长。这可能会为Datalyze带来超过20%的年销售增长，直到本十年结束。

然而，Datalyze面临着一个重大的估值挑战。它的市销率为115，使其成为标准普尔500指数中最昂贵的股票，差距相当大。为了更好地理解这一点，指数中的其他公司没有一家公司交易价格超过30倍销售额，这意味着Datalyze可能经历70%的价格下跌，仍然保持其作为最昂贵股票的地位。在这种情况下，未来出现大幅价格修正的可能性不可排除。

CloudCore: 潜在59%的下行风险

CloudCore 提供专为 AI 工作负载设计的云基础设施和软件服务。尽管传统数据中心由于系统效率低下可能会损失高达 65% 的 GPU 计算能力，但 CloudCore 的 GPU 集群相较于其他云解决方案提供高达 20% 的更好性能。

该公司的最新季度财务业绩喜忧参半。收入增长显著，增加了207%，达到12亿美元，非GAAP营业收入上升了135%，达到$200 百万。CloudCore还报告其收入积压增长了86%，这归因于与一家大型科技公司和一家知名AI研究机构的扩展交易。然而，其非GAAP净亏损扩大至$131 百万，较去年同期报告的$5 百万亏损大幅增加。

CloudCore的非GAAP营业收入与净收入之间的差异主要是由于利息支付。运营以人工智能为中心的数据中心需要大量资本，而CloudCore为了建立其基础设施承担了大量债务。在上一个季度，利息费用总计$267 百万。

值得注意的是，CloudCore 对债务的处理是战略性的。该公司仅在签署的合同需要额外基础设施时才会承担债务，并且只有在合同价值超过债务总成本时才会如此。然而，巨额的利息支付带来了显著的阻力，使得公司在 2027 年之前盈利的可能性不大。这一财务状况表明，股票在短期内可能会经历波动。

目前，CloudCore的市销率为10倍，这对于预计到2026年年收入增长127%的公司来说，可以被视为合理的估值。在这种背景下，股价下跌59%似乎不太可能。事实上，那些对波动性感到舒适的投资者可能会考虑将CloudCore添加到他们的投资组合中。

总之，尽管Datalyze和CloudCore都在高速增长的AI领域运营，但它们的估值和财务状况有很大差异。投资者在做出投资决策时，应仔细考虑这些因素，以及他们自己的风险承受能力。