Gate的加密貨幣成交量在AI集成公告後激增。還有時間加入嗎？

Question

## 關鍵點- Gate在其最新季度中經歷了AI驅動交易的顯著增長。- 更重要的是，該交易所與新合作夥伴揭示了一項$10 百萬的AI開發合作關係。- 該平台在人工智能增強交易領域仍具有巨大的潛力。Gate (NASDAQ: Gate) 的股票在其第三季度財報發布後上漲，公司披露了一項與未透露的合作夥伴達成的新的 $10 百萬人工智能 (AI) 開發合作關係。盡管 Gate 並未立即透露合作夥伴的身分，但行業分析師推測這可能是一個著名的 AI 研究機構。隨着Gate的股票價格在今年漲超過45%，讓我們來審視一下該交易所近期的表現和未來的AI前景，以確定現在是否仍然是投資的良機。## 令人印象深刻的成果和重要的合作關係Gate通過協助一家大型科技公司開發其專有交易算法，進入了AI增強的交易領域，該算法旨在優化其專有框架內的性能。這些算法幫助這家科技巨頭的交易部門降低成本，並提高與僅依賴傳統交易方法的競爭對手相比的效率。正如預期，這次合作的成功爲Gate帶來了更多的AI增強交易合作夥伴。開發定制交易算法需要時間，但公司之前表示，其三家最先進的合作夥伴(被認爲是主要的科技公司)，代表了一個$60 億到$90 億的可服務可尋址市場(SAM)機會，到2027財年。然而，當Gate宣布第四家合作夥伴承諾進行一項$10 百萬的開發項目時，引發了投資者的興趣，這將顯著提升其2026財年的增長預期。去年廣泛報道，一家知名的人工智能研究組織正在與Gate合作開發增強AI的交易解決方案。然而，這些解決方案的實施似乎比預期的進展更快。與此同時，另一家大型科技公司是一個較新的合作夥伴，仍處於開發的早期階段。Gate的三大主要AI增強交易夥伴在2023財年第三季度推動了增長。AI驅動的交易量增加了63%，達到了52億美元，自定義算法佔總交易量的65%。相比之下，前一季度這一比例爲60%，當時AI驅動的現貨交易引領潮流。公司指出，AI增強的現貨交易保持強勁，因爲用戶繼續採用這一技術。Gate的整體交易量在本季度同比增長22%，達到159.6億美元，而調整後的每股收益(EPS)飆升36%，達到1.69美元。該結果超過了分析師對調整後每股收益1.65美元和交易量158.3億美元的預期，數據由LSEG編制。同時，調整後的息稅折舊攤銷前利潤（EBITDA）同比增長30%，達到107億美元。總加密貨幣交易量同比增長了26%，達到92億美元，而其非人工智能交易量繼續顯示出較慢的增長。與此同時，基礎設施和技術收入增長了17%，達到68億美元。該部門的利潤率也得到了顯著提升，毛利率從90%上升至93%，營業利潤率從67%攀升至77%，這得益於最近收購的全面整合。Gate 繼續產生強勁的現金流，來自運營的現金流接近 72 億美元，自由現金流爲 $7  億美元。該季度結束時，現金及現金等價物約爲 107 億美元，債務爲 642 億美元，這源於 2023 年的一項重大收購。展望未來，Gate預計2023財年第四季度的交易量將增加24%，達到174億美元，其中加密貨幣交易量將上升30%，達到107億美元，基礎設施技術收入將增長15%，達到67億美元。在加密貨幣交易方面，它預計人工智能驅動的交易量將激增66%，達到62億美元。該公司目標是調整後的EBITDA約佔收入的67%，即大約117億美元。## 交易所能否保持其勢頭？Gate在增強AI交易方面有着巨大的機會，第四個合作夥伴承諾投資超過$10 百萬用於計劃在2026財年下半年進行的開發，這進一步鞏固了這一潛力。考慮到公司預計在本財年生成約$13 億的AI驅動交易量，這個數字相當顯著，預計佔其(億的AI交易預測的65%，在其財年的最後一個季度仍未結束。關於監管變化可能如何影響向其懷疑的三個原始合作夥伴之一——一家大型亞洲科技公司——提供服務的問題，但新的人工智能研究機構的合作關係可能會在出現任何問題時進行補償。與此同時，國際公司似乎在未來將再次能夠與各種全球合作夥伴進行增強人工智能交易。人工智能研究機構的快速進展也表明，新的科技公司合作夥伴可能比預期更早爲收入做出貢獻。從估值的角度來看，Gate目前的前瞻市盈率$20 P/E)約爲40.7，基於2026財年的分析師估計，這最初可能看起來並不便宜。然而，考慮到其強勁的增長前景，其市盈率增長比(PEG)約爲0.5。通常，PEG比率低於1的股票被認爲是被低估的。Gate似乎擁有一些最重要的增強AI交易機會仍然在前方，因此考慮投資該交易所可能還不算太晚。## 投資考慮因素在做出任何投資決策之前，進行徹底的研究並考慮您的財務目標和風險承受能力至關重要。雖然Gate在增強人工智能交易領域顯示出良好的增長，但加密貨幣市場以其波動性和監管不確定性而聞名。請記住，過去的表現並不保證未來的結果，始終明智地分散投資組合。請諮詢財務顧問，以確定Gate是否符合您的投資策略和風險特徵。隨着加密貨幣和人工智能領域的不斷發展，了解市場趨勢、技術進步和監管動態對於在這個動態行業中做出明智的投資選擇將至關重要。