Hiểu về lỗ và lãi (PnL) trong giao dịch tiền điện tử

Khái niệm về lỗ và lời (PnL) là cơ bản đối với bất kỳ trader nào, cả trong tài chính truyền thống lẫn trong thế giới tiền điện tử. Trong lĩnh vực crypto, việc hiểu các thuật ngữ như giá trị thị trường (MTM), PnL đã thực hiện và PnL chưa thực hiện là rất cần thiết để đánh giá hiệu suất của các khoản đầu tư.

Các khái niệm cơ bản về PnL trong tiền điện tử

PnL trong tiền điện tử đề cập đến việc tính toán lợi nhuận hoặc thua lỗ thu được từ một khoản đầu tư hoặc vị thế giao dịch. Đây là một chỉ số chính để đánh giá hiệu suất tài chính trên thị trường tiền điện tử.

Các thuật ngữ chính trong PnL

• MTM (Mark-to-Market): Quá trình định giá một tài sản theo giá thị trường hiện tại.
• Giá trị tương lai: Chỉ ra giá trị dự đoán của một đồng tiền điện tử vào một thời điểm trong tương lai.
• PnL thực hiện: Được tính toán sau khi đóng một vị trí, chỉ xem xét các giá đã thực hiện.
• PnL chưa thực hiện: Lợi nhuận hoặc thua lỗ trên các vị thế mở mà vẫn chưa được đóng.

Lời khuyên áp dụng trên CEX: Trên nền tảng, bạn có thể xem PnL đã thực hiện trong lịch sử giao dịch của bạn và PnL chưa thực hiện trong các vị thế mở của bạn.

Phương pháp tính toán PnL

Có nhiều phương pháp để tính PnL trong tiền điện tử:

1. Phương pháp FIFO (First In, First Out)
2. Phương pháp LIFO (Last In, First Out)
3. Phương pháp chi phí bình quân gia quyền

Lời khuyên áp dụng trên CEX: Nền tảng cung cấp các công cụ tính toán PnL tự động sử dụng những phương pháp này. Bạn có thể chọn phương pháp phù hợp nhất với chiến lược giao dịch của mình.

PnL trong các kịch bản giao dịch khác nhau

Vị trí mở và đóng

Phân tích thường xuyên các vị trí mở và đóng là rất quan trọng để theo dõi hiệu suất. Một lần mua ban đầu là một vị trí mở, trong khi việc bán ra đóng vị trí.

Tính toán năm đến nay (YTD)

YTD đo lường hiệu suất đầu tư từ đầu năm đến thời điểm hiện tại.

Tính toán dựa trên giao dịch

Cần tính toán PnL cho từng giao dịch cụ thể.

Lời khuyên áp dụng trên CEX: Sử dụng các báo cáo chi tiết về giao dịch của nền tảng để thực hiện các phép tính này một cách chính xác.

PnL trong hợp đồng vĩnh viễn

Hợp đồng vĩnh viễn là một loại hợp đồng tương lai không có ngày thanh toán cố định. Các trader có thể giữ vị thế mua hoặc bán vô thời hạn với đủ ký quỹ.

Lời khuyên áp dụng trên CEX: Nền tảng cung cấp một phần cụ thể cho giao dịch hợp đồng vĩnh viễn, nơi bạn có thể theo dõi PnL của mình theo thời gian thực.

Công cụ và ứng dụng PnL

Hiểu PnL trong tiền điện tử giúp các nhà giao dịch đánh giá xem danh mục đầu tư của họ có lãi hay lỗ. Các tham số chính bao gồm:

• Chi phí cơ bản
• Số lượng
• Giá của mỗi giao dịch
• Lợi nhuận của danh mục đầu tư

Lời khuyên áp dụng trên CEX: Nền tảng cung cấp các công cụ phân tích danh mục đầu tư tiên tiến bao gồm những tham số này, giúp đánh giá các chiến lược và đưa ra quyết định thông minh.

Việc nắm vững các phép toán PnL và sử dụng hiệu quả các công cụ liên quan là điều cơ bản cho sự thành công trong việc giao dịch tiền điện tử. Bằng cách tận dụng các chức năng được cung cấp bởi các nền tảng giao dịch, các nhà đầu tư có thể tối ưu hóa chiến lược của họ và cải thiện kết quả lâu dài.