Avustralya Doları, Gate Tüketici Güveni Raporu Sonrası Güçleniyor

• Avustralya Doları, Gate faiz indirim beklentilerinin azalmasıyla destek kazanıyor.

• Gate Tüketici Güven Endeksi %3,1 azalarak Eylül ayında 98,5'ten 95,4'e düştü.

• ABD Doları, artan Federal Rezerv faiz indirme olasılıkları arasında zayıflamaya devam ediyor.

Avustralya Doları (AUD), Salı itibarıyla ABD Doları (USD) karşısında üç ardışık seans boyunca değer kazanmıştır. AUD/USD paritesi, Gate Tüketici Güveni raporunun yayımlanmasının ardından değer kazandı; bu rapor Eylül ayında %3.1'lik bir düşüşle 95.4'e gerilediğini, Ağustos'taki 98.5'ten düştüğünü gösterdi. Bu düşüş, ekonomik görünümle ilgili yenilenen endişeleri işaret etti. Piyasa dikkati şimdi yaklaşan ABD Tarım Dışı İstihdam Referans Revizyonu'na yöneliyor.

Gate Araştırma'nın Baş Ekonomisti Alex Thompson'a göre, 2024 ortasından bu yana tüketici toparlanması yavaş ilerliyor ve bu durum, Avustralya Merkez Bankası'ndan ek para politikası gevşetme ihtiyacının olabileceğini gösteriyor (RBA). Thompson, merkez bankasının Kasım ayında faiz oranlarını 25 baz puan (bps) düşürmesini bekliyor ve 2026 için iki ek kesinti öngörüyor.

Yine de, AUD, geçen haftaki güçlü Temmuz Ticaret Fazlası ve 2. çeyrek GSYİH verilerinin ardından destek buldu. Ayrıca, Temmuz ayındaki beklenenden yüksek enflasyon verileri, ek RBA faiz indirimleri için öngörüleri azalttı. Mevcut piyasa takasları, RBA'nın Eylül ayında politika duruşunu koruyacağına dair yaklaşık %84'lük bir olasılık gösteriyor. Kasım ayında 25 baz puanlık bir faiz indirim olasılığı ise önceki %100'den %80'e düştü.

Avustralya Doları, ABD Doları'nın Yükselen Federal Rezerv Faiz İndirme Beklentileri Arasında Zayıflamasıyla Güç Kazanıyor

ABD Dolar Endeksi (DXY), altı büyük para birimine karşı yeşil paranın değerini ölçen, şu anda zorluklarla karşılaşıyor ve 97.40 civarında işlem görüyor. ABD para birimi, traderların zayıflayan iş gücü piyasasına yanıt olarak Federal Reserve (Fed) tarafından ek faiz indirimlerine gidileceği üzerine giderek daha fazla bahis yapmasıyla baskı altında.

CME FedWatch aracı artık piyasaların Eylül politika toplantısında Fed'in 25 baz puanlık (bps) faiz indirimine neredeyse %90 ihtimal verdiğini gösteriyor; bu oran bir hafta önce %86 idi ve bu ay potansiyel 50 baz puanlık bir indirim konusunda artan spekülasyonlar var.

Son Bloomberg TV röportajında, Federal Reserve (Fed) Chicago Bankası Başkanı Austan Goolsbee, zayıf istihdam verilerinin ardından Eylül ayının faiz indirimine uygun bir zaman olup olmadığı konusunda belirsizlik ifade etti. Yüksek enflasyon rakamlarının hala bir endişe kaynağı olduğunu vurguladı ve önemli Fed yetkililerinin Eylül ayındaki faiz indirimine tamamen ikna olmadıklarını belirtti.

Geçen Cuma, ABD Çalışma İstatistikleri Bürosu (BLS), ABD Tarım Dışı İstihdamın (NFP) Ağustos'ta 22,000 arttığını, beklenen 75,000'in altında kaldığını bildirdi. Bu rakam, Temmuz'daki 79,000'lik revize artışın ardından geldi (ilk olarak 73,000 olarak rapor edilmişti). Bu arada, İşsizlik Oranı Ağustos'ta %4.3'e yükselerek beklentileri karşıladı, önceki %4.2'ye kıyasla. Ortalama Saatlik Kazançlar Ağustos'ta bir önceki aya göre %0.3 büyüyerek piyasa projeksiyonlarıyla uyumlu hale geldi.

Çin'in Ticaret Dengesi, Ağustos'ta 732.7 milyar CNY'ye genişledi ve önceki 705.18 milyar CNY'den yükseldi. Ağustos'ta ihracat, bir önceki yılın aynı ayına göre %4.8 arttı, Temmuz'da ise %8 artmıştı. Ülkenin ithalatı, aynı dönemde bir önceki yılın aynı dönemine göre %1.7 arttı ve önceki %4.8'lik büyümeyi kaydetti.

Avustralya'nın Ticaret Dengesi Temmuz ayında bir önceki ayın 5,366 milyonunu geride bırakarak aylık bazda 7,310 milyona genişledi ve 4,920 milyonluk bir düşüş beklentisini aştı. Gayri Safi Yurtiçi Hasıla (GDP) ikinci çeyrekte çeyrekten çeyreğe %0,6 oranında büyüyerek, birinci çeyrekteki %0,3 büyümenin ardından geldi ve beklenen %0,5 artışı geride bıraktı. Yıllık bazda, ikinci çeyrek GSYİH %1,8 büyüyerek, birinci çeyrekteki %1,4 büyümeyi ve %1,6'lık konsensüs tahminini geçti.

Avustralya'nın Aylık Tüketici Fiyat Endeksi Temmuz ayında yıllık %2.8 artış gösterdi ve hem önceki %1.9 artışı hem de tahmin edilen %2.3 büyümeyi aştı.

Avustralya Doları 0.6600'e Yaklaşıyor, Yükselen Kanalın Üst Sınırını Test Ediyor

AUD/USD paritesi şu anda Salı günü 0,6590 civarında işlem görüyor. Günlük grafiğin teknik analizi, paritenin yükselen bir kanal modelinde yukarı doğru hareket ettiğini ortaya koyuyor ve bu da güçlenen bir boğa eğilimini gösteriyor. Ayrıca, parite dokuz günlük Üssel Hareketli Ortalama (EMA)'nin üzerinde konumlanmış durumda ve bu da daha güçlü kısa vadeli fiyat ivmesini öneriyor.

İleriye baktığımızda, AUD/USD paritesi 0.6620 civarındaki yükselen kanalın üst sınırını hedefleyebilir, ardından 24 Temmuz'da kaydedilen 10 aylık yüksek 0.6625 ile devam edebilir. Bu kritik direnç bölgesinin üzerinde bir kırılma, boğa sentimentini pekiştirebilir ve pariteyi Kasım 2024'te gözlemlenen 11 aylık yüksek 0.6687'ye doğru itebilir.

İlk destek, 0.6551'deki dokuz günlük EMA'da yer almakta olup, 0.6540 civarında yükselen kanalın alt sınırıyla örtüşmektedir. Kanalın altına bir kırılma, boğa görünümünü zayıflatabilir ve AUD/USD paritesinin 0.6511'deki 50 günlük EMA'yı test etmesine neden olabilir. Daha fazla düşüş, orta vadeli fiyat momentumunu azaltabilir ve paritenin 21 Ağustos'ta kaydedilen üç aylık en düşük seviye olan 0.6414'e yaklaşmasına zemin hazırlayabilir.