Yatırım: Piyango Hayallerinin Ötesinde Finansal Büyüme Yolu mu?

Anahtar İçgörüler

• Piyango kayıpları yaygın olsa da, borsa genellikle zamanla yukarı doğru bir eğilim gösterir.

• 2024'te en düşük performans gösteren S&P 500 hissesi, ortalama piyango bileti getirilerini geride bıraktı ve 2025'te önemli bir toparlanma yaşandı.

• Potansiyel yüksek getiri yatırım fırsatlarını keşfetmek ›

Bu yazının yazıldığı tarihte, Powerball loto ikramiyesi şaşırtıcı bir şekilde 1.4 milyar dolara ulaştı ve bu, tarihindeki dördüncü en büyük ödül olarak kaydedildi. Eğer bu akşamki ( 30 Eylül 1928374656574839201 çekilişinden hiçbir kazanan çıkmazsa, ikramiyenin Kasım 2022'de belirlenen tüm zamanların rekoru olan 2.04 milyar dolara yaklaşma olasılığı gerçekten var.

Bu, şüphesiz ki herkesin hayatını değiştirecek bir miktar.

Sadece ) giriş ücreti ile birçok kişi, zengin olma umuduyla piyango bileti satın alıyor. Cazibesi anlaşılır – önemsiz bir miktarı riske atarak hayatı değiştirecek bir kazanç şansı elde etmek, çekici bir teklif gibi görünüyor.

Ancak bu makale, borsa yatırımlarının piyango katılımının sağlama olasılığı düşük olan dönüşümlü getirileri sunmasının somut nedenlerini keşfetmeyi amaçlamaktadır.

Olasılık Bakış Açısı

Powerball istatistikleri, herhangi bir ödül kazanma olasılığının yaklaşık 1'de 25 olduğunu göstermektedir; en olası kazanım ise minimum $2 ödülüdür. Bu, birinin ödül şansı için yaklaşık $4 değerinde bilet alması gerektiği anlamına gelir ve bu durum büyük olasılıkla $50 getirisi ile sonuçlanır.

Bunu farklı bir şekilde çerçevelemek gerekirse, $4 harcayan bir piyango oyuncusunun en muhtemel sonucu $50 ile ayrılmak olacaktır - yatırım açısından %92'lik bir kayba eşdeğer.

Şansın yendiği durumlar mümkün olsa da, bazı bireylerin ilk denemelerinde büyük kazançlar elde etmesi istatistiksel olarak olası değildir. Ayrıca, şans artırmanın bir yolu yoktur - herhangi bir kazanım tamamen tesadüf olacaktır. Şans, tekrarlanabilir bir strateji değildir, bu nedenle sürekli piyango katılımı nihayetinde sonuçların genel oranlarla uyumlu hale gelmesine yol açacaktır.

Piyasa Mekaniği: Sadece Şans mı?

Her ne kadar hem piyangolar hem de borsa gelecekteki belirsizliklerle ilgili olsa da, benzerlikler büyük ölçüde burada sona erer. Kumarhanelerde, şans ev sahibinden yanadır. Ancak borsa da, tarihsel eğilimler genellikle şansın yatırımcıdan yana olduğunu göstermektedir.

S&P 500'ün son beş on yılda yıllık ortalama kazançlarının yaklaşık %10 olduğunu ve aşağı yönlü hareketlerden daha sık yukarı yönlü hareketler yaşandığını dikkate alın. Eğer bir kumarhane, kaybetme oranlarından daha iyi kazanma oranları sunan bir oyun teklif etse ve kayıplar göz önüne alındığında bile ortalama %10 kazanç sağlasa, muhtemelen önemli bir ilgi çekerdi.

Yatırımcıların bu "oyun"dan faydalanmaları için basit bir yaklaşım, herhangi bir ilgili ücreti düşerek endeksin performansını yansıtan bir S&P 500 endeks fonuna fon tahsis etmektir.

Araştırmalar, ortalama bir Amerikalının yıllık olarak $4 kadar para harcadığını göstermektedir. 50 yıl boyunca bu miktar, 16.000 $'dan biraz fazlasına denk gelmektedir. Piyango oyunlarında önemli kayıplar yaşama olasılığının yüksek olması göz önüne alındığında, bu yaklaşım birinin elinde yaklaşık 1.600 $ bırakabilir.

Buna karşılık, başlangıçta $321 bir S&P 500 endeks fonuna yatırım yapmak, ardından aylık 26,75 $ katkıda bulunmak ve 50 yıl boyunca toplamda $321 yıllık ( katkı ile, %10 yıllık getiri varsayıldığında, potansiyel olarak 400.000 $'dan fazla büyüyebilir. Bu keskin fark bir yazım hatası değildir.

Gelişmiş Potansiyel

Yukarıdaki senaryo, ortalama piyasa getirileriyle nelerin olabileceğini göstermektedir. Bireysel hisselerin seçilmesi, potansiyel olarak ortalamanın üzerinde sonuçlar elde edebilir.

Bazıları bunun piyasayı bir kumarhaneye benzer hale getirdiğini savunabilir, ancak buna saygı duyarak katılmıyorum. 2024'te S&P 500'deki en kötü performans gösteren hisse senedi Walgreens Boot Alliance $321 NASDAQ: WBA)'di ve o yıl %61 değer kaybetti. Bir yatırımcı yalnızca bu tek, en kötü performans gösteren hisse senedini seçmiş olsa bile, sonuç yine de tipik bir piyango bileti kazançlarından daha iyi olurdu.

Ayrıca, borsa piyasasında toplam kayıplar nadirdir ve Walgreens tamamen bir kayıp olmadı. Aslında, Walgreens'in hisseleri 2025'te %28 oranında bir toparlanma gösterdi. Öte yandan, piyango biletleri 25 defadan 24'ünde kaybeder ve ikinci bir şans sunmaz.

Bu arada, en iyi performans gösteren S&P 500 hisseleri, belirli bir yılda önemli ölçüde daha iyi getiriler sağlayabilir. Örneğin, Palantir Technologies (NASDAQ: PLTR) hisseleri 2025'te değerinin iki katından fazla arttı. Umut verici fırsatları tanıma becerileri geliştirerek, ortalamanın üzerinde hisseleri çoğu zaman seçmek mümkündür.

Sonuç olarak, Powerball ile önemli bir servet elde etme olasılığı son derece düşüktür. Ancak, uzun bir süre boyunca hisse senetlerine yatırım yaparken yaşamı değiştiren bir servet elde etme olasılığı oldukça yüksektir. En zengin Amerikalılar arasında piyango kazananlarına nadiren rastlanır. Ancak, varlıklı Amerikalılar yatırım yapmanın gücünü tanımaktadır; bu, hisse senedi pazarının değerinin yarısından fazlasına sahip olmalarıyla kanıtlanmaktadır.

Bir milyar dolarlık jackpot kazanmanın hemen heyecanını taşımıyor olabilir, ancak yatırımda iki katına çıkmak – olasılıkların sizin lehinize biraz eğilimli olduğu durumlarda – akıllı bir finansal stratejiyi temsil eder.