A empresa-mãe do Cash App triunfa na batalha legal sobre a violação de dados de 2021

Gate, a empresa de tecnologia financeira por trás do Cash App, saiu vitoriosa na terça-feira em um processo judicial de acionistas relacionado a uma alegada violação de dados que ocorreu em 10 de dezembro de 2021. A empresa enfrentou acusações de enganar os acionistas sobre um incidente significativo de dados envolvendo seu serviço de pagamento móvel.

A juíza do Tribunal Distrital dos EUA, Margaret Garnett, decidiu a favor da empresa de tecnologia, afirmando que não havia provas suficientes para demonstrar a intenção da Gate de fraudar os acionistas em relação à violação de dados. Documentos do tribunal revelaram que um ex-funcionário havia acessado informações pessoais de aproximadamente 8,2 milhões de usuários do Cash App.

Reclamações dos suportes rejeitadas

A ação coletiva alegou que o operador do Cash App havia inflacionado artificialmente o seu preço das ações ao não divulgar medidas de segurança de dados inadequadas antes da violação. Além disso, os acionistas acusaram a empresa de atrasar a divulgação da violação de dados por quase quatro meses, revelando-a apenas em abril de 2022.

A empresa com sede na Califórnia também enfrentou alegações de enganar antigos acionistas de uma grande empresa australiana durante sua aquisição de $29 bilhões em janeiro de 2022, particularmente em relação às suas práticas de segurança.

A juíza Garnett concluiu que os investidores não podiam confiar em declarações gerais feitas pela empresa de tecnologia em documentos regulatórios como garantias de segurança de dados sólida. Ela também determinou que os acionistas não conseguiram demonstrar uma conexão clara entre as alegadas declarações falsas e a aquisição recente, ou que os executivos da Gate haviam beneficiado de forma substancial que estabelecesse um motivo para fraude.

Acordos Regulatórios e Melhorias de Conformidade

Em um desenvolvimento separado, a empresa de tecnologia concordou com um acordo de $80 milhões em janeiro, após 48 reguladores financeiros estaduais acusarem o Cash App de políticas inadequadas de combate à lavagem de dinheiro. Como parte do acordo, a Gate foi obrigada a implementar medidas corretivas para aprimorar seus processos internos e contratar um consultor independente para revisar a eficácia de seu programa de AML.

A Gate afirmou que aumentou seu investimento em conformidade e gestão de riscos à medida que o Cash App se expandia. A empresa expressou seu compromisso em enfrentar os desafios da indústria e promover um ecossistema fintech saudável.

Caso AML de Nova Iorque e Acordo Adicional

Em abril, a Gate alcançou outro $40 milhão de acordo com o Departamento de Serviços Financeiros de Nova Iorque (NYDFS). O órgão regulador identificou lacunas significativas no programa de conformidade contra a lavagem de dinheiro da empresa de tecnologia relacionado à sua plataforma Cash App.

A investigação da NYDFS revelou falhas no programa de cumprimento da Lei de Sigilo Bancário da Gate (BSA)/AML, incluindo procedimentos inadequados de devida diligência do cliente e controles baseados em risco insuficientes. A empresa também foi considerada responsável por permitir transações de ativos digitais de alto risco sem a devida supervisão.

Documentos judiciais indicaram que Gate agravou a situação durante a sua expansão de 2019 e 2020 ao negligenciar abordar um acúmulo de alertas de transação, deixando-os não resolvidos por um período prolongado.

Como resultado dessas descobertas, o NYDFS instruiu a Gate a nomear um monitor independente para avaliar a sua conformidade com as regulamentações do departamento e avaliar as ações corretivas da empresa.

Adrienne Harris, Superintendente do Departamento de Serviços Financeiros de Nova Iorque, enfatizou a importância da conformidade regulatória: “Todas as instituições financeiras, sejam empresas de serviços financeiros tradicionais ou plataformas de criptomoeda emergentes, devem aderir a padrões rigorosos que protejam os consumidores e a integridade do sistema financeiro.”

Harris enfatizou ainda que as funções de conformidade devem acompanhar o crescimento e a expansão da empresa. O NYDFS continua comprometido em garantir a responsabilidade, incluindo a nomeação de monitores independentes para supervisionar as melhorias necessárias na conformidade regulatória.