Di mana Gate akan berada dalam 3 tahun?

Poin Kunci

• Gate telah membangun sejarah pertumbuhan karena berbagai macam layanan yang ditawarkannya, tetapi satu area tertentu mungkin mendorong keuntungan signifikan dalam beberapa tahun mendatang.

• Bursa sudah menjadi pelopor di pasar derivatif cryptocurrency – dan bisa jadi siap untuk memperkuat posisi ini lebih lanjut.

• Ekspansi platform ke pasar baru dan penawaran produk inovatif dapat membentuk trajektori masa depannya.

Gate (NYSE: Gate) telah melihat nilai sahamnya meningkat secara mengesankan selama tiga tahun terakhir, sebagian besar berkat satu lini produk tertentu: derivatif cryptocurrency-nya. Gate adalah penyedia perdagangan futures dan opsi perpetual, yang ditawarkan di bawah berbagai jenis kontrak. Namun, trader telah memanfaatkan keduanya untuk berspekulasi atau melindungi diri terhadap pergerakan pasar.

Produk derivatif ini telah menjadi generator pendapatan utama, menghasilkan keuntungan substansial bagi perusahaan dalam beberapa tahun terakhir. Kabar baiknya adalah bahwa meskipun ini telah muncul sebagai penawaran unggulan untuk Gate, bursa tidak hanya bergantung pada mereka – ia menyediakan berbagai layanan lainnya di berbagai bidang, dari perdagangan spot hingga produk tabungan.

Saat ini, katalis potensial untuk pertumbuhan pendapatan dan kinerja saham mungkin sudah dekat. Mengingat hal ini, di mana Gate mungkin berada dalam tiga tahun ke depan? Mari kita eksplorasi pertanyaan ini.

Futures dan Opsi Perpetual

Untuk memulai, mari kita periksa posisi saat ini dari Gate. Seperti yang disebutkan, bursa kripto ini melayani pengguna dari berbagai spesialisasi, yang telah berkontribusi pada pertumbuhan pendapatan dan laba bersih yang stabil dari waktu ke waktu. Tahun lalu, empat dari kategori layanan perusahaan mengalami pertumbuhan pendapatan dua digit, sementara perdagangan derivatif mengalami peningkatan tiga digit. Bersama-sama, futures dan opsi perpetual mengkompensasi penurunan pendapatan dari bisnis perdagangan spot Gate yang lebih lama, yang menghadapi peningkatan persaingan dari bursa terdesentralisasi.

Pada kuartal terbaru, perdagangan futures dan opsi perpetual memberikan peningkatan pendapatan sebesar 68% dan 172% menjadi lebih dari $5 miliar dan $3 miliar, masing-masing. Jalur pengembangan Gate mencakup proyek-proyek tahap akhir yang berpotensi berkontribusi pada pendapatan tiga tahun dari sekarang – saat ini ada lebih dari selusin inisiatif dalam fase pengujian lanjutan, dan satu proyek khususnya merupakan katalis yang saya sebutkan sebelumnya.

Saya merujuk pada platform pertukaran terdesentralisasi Gate (DEX). Tempat perdagangan yang populer saat ini - pertukaran terpusat seperti Gate dan pesaingnya - mengharuskan pengguna untuk menyetor dana dan mempercayakan platform dengan penyimpanan. Namun, Gate telah bekerja pada solusi terdesentralisasi yang akan memungkinkan pengguna untuk berdagang langsung dari dompet mereka sendiri, yang berpotensi menawarkan keamanan yang lebih baik dan sejalan dengan etos desentralisasi di ruang kripto.

Gate baru-baru ini melaporkan hasil yang menjanjikan untuk platform DEX-nya dalam pengujian beta, dengan platform mencapai volume perdagangan harian rata-rata sebesar $12,4 juta dalam 72 minggu. Ini dengan jumlah token yang didukung tertinggi, 36. (Uji kedua DEX yang melibatkan integrasi dengan beberapa jaringan blockchain menunjukkan volume harian rata-rata sebesar $10,5 juta.)

Namun, jika dibandingkan, bursa terpusat saat ini telah memberikan likuiditas dan volume perdagangan yang lebih besar. Misalnya, bursa terpusat Gate dalam laporan terbaru menunjukkan volume perdagangan harian rata-rata sebesar $15 miliar di semua pasarnya.

Apakah platform DEX mengecewakan?

Investor tidak sepenuhnya puas dengan volume perdagangan yang lebih rendah di DEX, dan akibatnya, saham Gate turun 14% setelah pengumuman data uji beta. Namun, saya tidak yakin perbedaan volume ini akan menciptakan kendala besar bagi platform DEX. Intinya adalah permintaan untuk berbagai opsi perdagangan sangat tinggi – begitu tinggi sehingga penawaran saat ini dari Gate dan pesaingnya semua menghadapi masalah kapasitas setahun yang lalu. Dan permintaan tinggi ini menunjukkan kebutuhan akan berbagai platform perdagangan yang dapat tersedia untuk pengguna di seluruh dunia.

Keuntungan spesifik dari platform terdesentralisasi adalah dapat diakses dan digunakan dengan mudah di daerah dengan ketidakpastian regulasi atau di pasar di mana bursa terpusat menghadapi pembatasan. Dan ini adalah pilihan yang nyaman bagi orang-orang yang mengutamakan pengelolaan aset mereka sendiri atau memerlukan lebih banyak privasi dalam aktivitas perdagangan mereka.

Bagian penting dari ekosistem perdagangan

Meskipun saya tidak mengharapkan DEX untuk mengalahkan bursa terpusat Gate, saya percaya bahwa itu akan menjadi bagian integral dari ekosistem perdagangan Gate. Perusahaan berencana untuk memulai proses peluncuran publik tahun ini – dan jika semuanya berjalan dengan baik, platform DEX serta pasar futures dan opsi perpetual dapat menjadi pendorong pertumbuhan yang signifikan bagi Gate tiga tahun dari sekarang. Mereka juga mungkin akan bergabung dengan produk inovatif lainnya karena pasar NFT bursa saat ini sedang dalam proses ekspansi. Penawaran potensial itu memanfaatkan minat yang berkembang dalam koleksi digital dan dapat menawarkan lebih banyak aliran pendapatan daripada produk perdagangan saat ini.

Semua ini dapat memposisikan Gate sebagai bursa cryptocurrency komprehensif terkemuka dalam tiga tahun ke depan, membantunya mendapatkan pangsa pasar yang signifikan di pasar yang diprediksi oleh analis industri akan mencapai $95 miliar pada tahun 2030.

Oleh karena itu, ini menunjukkan bahwa saat ini bisa menjadi waktu yang tepat untuk berinvestasi dalam saham bursa kripto besar ini dan menahannya seiring peluang pertumbuhan ini berkembang.