AMD, Nvidia, dan Broadcom dapat membantu ETF yang tak terhentikan ini mengubah 250.000 $ menjadi 1 juta $

Poin kunci

• Industri semikonduktor berada di jantung revolusi kecerdasan buatan (IA).
• Nvidia, Advanced Micro Devices, dan Broadcom menyediakan beberapa chip pusat data terbaik di dunia untuk pengembangan AI.
• ETF iShares Semiconductor memiliki ketiga saham ini dan dapat menghasilkan imbal hasil yang spektakuler dalam jangka panjang.

Sebagian besar pengembangan kecerdasan buatan berlangsung di pusat data yang dipenuhi ribuan chip yang dirancang khusus oleh penyedia seperti Nvidia, Advanced Micro Devices, dan Broadcom. Agar model AI terus berkembang, mereka memerlukan lebih banyak daya komputasi untuk memproses volume data yang lebih besar dengan kecepatan yang lebih cepat.

CEO Nvidia, Jensen Huang, percaya bahwa model pemikiran terbaru, yang menghabiskan lebih banyak waktu untuk “berpikir” sebelum menghasilkan hasil, dapat memicu ledakan pengeluaran infrastruktur AI mencapai 4 triliun dolar pada tahun 2030. Jika itu terjadi, memiliki bagian dari industri semikonduktor bisa menjadi keputusan yang sangat bijaksana.

ETF iShares Semiconductor (NASDAQ: SOXX) adalah dana yang diperdagangkan di bursa yang hanya berinvestasi di perusahaan-perusahaan yang menyediakan chip dan komponen komputer lainnya. Ini mengelola portofolio yang sangat terkonsentrasi dengan hanya 30 saham, di antaranya AMD, Nvidia, dan Broadcom berada di urutan teratas.

Portofolio lengkap tindakan material untuk AI

ETF iShares Semiconductor berinvestasi di perusahaan yang merancang, memproduksi, dan mendistribusikan chip dan komponen, terutama yang akan mendapatkan manfaat dari mega-tren seperti AI. Tiga posisi utamanya tidak mengejutkan:

1. AMD | 9,77%
2. Nvidia | 8,57%
3. Broadcom | 8,17%

Rangkaian baru prosesor grafis (GPU) dari AMD, yang disebut seri MI350, diadopsi oleh operator pusat data terkemuka seperti Oracle. Perusahaan ini akan meningkatkan kapasitasnya pada tahun 2026 dengan MI400, yang bisa 10 kali lebih kuat. Namun, peluang AMD dalam AI melampaui pusat data, karena juga merupakan penyedia chip AI utama untuk komputer pribadi, pasar yang berpotensi tumbuh pesat.

Meskipun ada ancaman persaingan dari AMD, Nvidia tetap mempertahankan keunggulan yang menentukan berkat GPU Blackwell Ultra terbarunya, yang menjadi acuan untuk model pemrosesan AI. Chip ini 50 kali lebih kuat daripada GPU Hopper asli, yang mendominasi industri pada tahun 2023. Nvidia menghasilkan sekitar 12 kali lebih banyak pendapatan dari pusat data dibandingkan AMD, yang menyoroti pangsa pasarnya yang mengesankan.

Broadcom merancang akselerator AI (sejenis chip untuk pusat data) untuk penyedia cloud hyperscale seperti Google Cloud dari Alphabet. Chip ini dapat disesuaikan untuk beban kerja tertentu, menawarkan lebih banyak fleksibilitas dibandingkan GPU tradisional. Broadcom juga merupakan penyedia utama peralatan jaringan untuk pusat data, seperti saklar Ethernet Tomahawk Ultra terbarunya, yang menawarkan latensi minimal dan throughput tinggi untuk mempercepat pemrosesan AI.

ETF iShares juga memiliki saham material AI terkemuka lainnya, termasuk Micron Technology, yang menyediakan beberapa chip penyimpanan dan memori terbaik, dan Taiwan Semiconductor Manufacturing, yang memproduksi banyak chip AI yang dirancang oleh perusahaan-perusahaan seperti Nvidia dan AMD.

Mengubah 250 000 $ menjadi 1 juta $

ETF iShares Semiconductor telah menghasilkan imbal hasil tahunan terkompaun sebesar 11,4% sejak diluncurkannya pada tahun 2001, melampaui dengan nyaman rata-rata imbal hasil tahunan sebesar 8,5% dari S&P 500 selama periode yang sama.

Dana tersebut telah menghasilkan imbal hasil tahunan majemuk yang dipercepat sebesar 24,1% selama 10 tahun terakhir, berkat proliferasi teknologi seperti komputasi awan, perangkat lunak perusahaan, dan AI, yang terus mendorong permintaan eksplosif untuk chip.

Berikut adalah berapa lama waktu yang mungkin dibutuhkan oleh ETF iShares untuk mengubah investasi sebesar 250.000 $ menjadi 1 juta $, berdasarkan tiga tingkat pengembalian tahunan majemuk yang berbeda:

Rendemen tahunan yang berkelanjutan sebesar 24,1% dalam jangka panjang akan sangat ambisius untuk ETF ini, karena pertumbuhan tak terbatas tidak ada. Nvidia, misalnya, sudah menjadi perusahaan terbesar di dunia, dan pertumbuhannya mulai melambat karena hanya ada sejumlah terbatas pelanggan baru yang mampu membeli cukup banyak chip untuk menggerakkan keadaan.

Dengan demikian, industri semikonduktor secara keseluruhan masih dapat tumbuh secara signifikan jika belanja infrastruktur AI mencapai 4 triliun dolar pada tahun 2030, seperti yang diprediksi oleh Jensen Huang. Menambahkan ETF ini ke dalam portofolio yang terdiversifikasi dapat melindungi dari volatilitas tipikal industri dengan pertumbuhan tinggi seperti AI.

Saya tidak yakin dengan proyeksi yang begitu optimis. Industri chip mengalami siklus, dan meskipun AI menjanjikan, valuasi ini tampak berlebihan. Secara pribadi, saya akan menunggu koreksi sebelum berinvestasi secara besar-besaran di sektor ini.

Peringatan pribadi: Kinerja masa lalu tidak menjamin hasil di masa depan. Lakukan penelitian Anda sendiri sebelum berinvestasi.