¿Has notado el informe financiero reciente de O'Reilly Automotive? Su desempeño realmente es impresionante. Desde principios de año, sus acciones ya han subido aproximadamente un 33%. Y desde que anunciaron los resultados financieros del segundo trimestre de 2025 el 23 de julio, el precio de las acciones ha subido un 10.2%. Se puede decir que el mercado está bastante satisfecho con su desempeño.

Los ingresos de O'Reilly crecieron un 6% y las ganancias por acción diluidas un 11% en este trimestre. Este crecimiento es estable y sólido, y no es de extrañar que los inversores estén tan entusiasmados. Sin embargo, lo que merece más atención son sus ventas en tiendas comparables (SSS). En el segundo trimestre de 2025, la tasa de crecimiento de las ventas en tiendas comparables de O'Reilly fue del 4.1%, mientras que en el primer trimestre fue del 3.6%. A primera vista, estos números pueden no parecer especialmente llamativos, pero la tendencia de crecimiento sostenido es impresionante.

En el año 2024, las ventas comparables de O'Reilly crecieron un 2.9%, lo que marca el 32º año consecutivo en el que lograron un crecimiento positivo en este indicador. Su objetivo de alcanzar un crecimiento de ventas comparables por 33º año consecutivo en 2025 una vez más demuestra su duradera demanda en el mercado.

A pesar de que O'Reilly puede no ser el objetivo de inversión más "emocionante", la realidad demuestra que la estabilidad es la clave. En la última década, el retorno total de esta acción minorista ha alcanzado un asombroso 570%. Este crecimiento estable está claramente ligado a la estrategia de la empresa. El equipo de gestión ha utilizado el flujo de caja libre para recomprar acciones activamente, y solo en los últimos 12 meses, las acciones en circulación se han reducido en un 3%, lo que también ha elevado aún más las ganancias por acción.

Sin embargo, a pesar de que el precio de las acciones podría seguir subiendo en el futuro, la valoración actual parece haber sido elevada. Ahora el índice precio-beneficio de O'Reilly ha alcanzado 38.2, lo cual es el más alto en al menos los últimos veinte años. Dicho esto, un crecimiento estable es bueno, pero no olvides evaluar los riesgos. ¿Qué opinas? Después de escuchar esto, ¿tienes alguna idea o experiencia que quieras compartir? ¡Bienvenido a dejar un comentario y charlar!