El pasado fin de semana, el mercado de valores de Wall Street finalmente respiró un poco. Después de una semana de inquietud, el mercado se calmó debido a las declaraciones de Trump que aliviaran las tensiones comerciales, sumado al rebote de las acciones de los bancos regionales, cerrando finalmente al alza. Al mismo tiempo, el mercado de oro al contado continuó fortaleciéndose, logrando una rara racha de nueve semanas consecutivas de subir.

La próxima semana, los inversores se enfrentarán a un período clave para interpretar la situación real de las operaciones de las empresas estadounidenses. La temporada de informes financieros del tercer trimestre está a punto de alcanzar su pico, mientras que se revelarán importantes datos de inflación. Los participantes del mercado deben prestar atención a los siguientes eventos clave:

Primero, el lunes por la noche se publicará el índice de indicadores adelantados de la Conferencia de EE. UU. de septiembre, lo que proporcionará a los inversores pistas importantes sobre las perspectivas económicas de EE. UU. A continuación, la Reserva Federal llevará a cabo el martes una reunión centrada en la innovación en los pagos, discutiendo temas de actualidad como las stablecoins, la inteligencia artificial y la tokenización. El gobernador de la Reserva Federal, Waller, pronunciará discursos al inicio y al final de la reunión, cuyas declaraciones podrían influir en el juicio del mercado sobre la postura de política de la Reserva Federal.

Sin duda, los datos económicos más destacados de esta semana son una serie de indicadores de inflación que se publicarán el viernes. Esto incluye la tasa anual del IPC no ajustado de EE.UU. de septiembre, la tasa mensual del IPC ajustado y los datos del IPC subyacente. Estos datos afectarán directamente las expectativas del mercado sobre la futura política monetaria de la Reserva Federal. El mismo día, los inversores también estarán atentos a los valores preliminares del PMI manufacturero y de servicios de EE.UU. de octubre, así como al índice de confianza del consumidor de la Universidad de Michigan, que proporcionarán referencias importantes para evaluar la salud de la economía estadounidense.

Es importante señalar que, con la próxima reunión de política monetaria a la vista, los funcionarios de la Reserva Federal han entrado en un período de silencio habitual. A pesar de ello, sus declaraciones recientes han llevado a los inversores a aumentar sus apuestas sobre la posibilidad de que la Reserva Federal adopte una postura dovish.

En el mercado de productos, el rendimiento del oro al contado internacional es especialmente notable. Desde que se implementó el régimen de tipo de cambio flotante en la década de 1970, el precio del oro ha logrado un aumento continuo durante nueve semanas por primera vez. Este fenómeno raro refleja la demanda sostenida de los inversores por activos refugio frente a la incertidumbre económica global.

En general, la próxima semana proporcionará a los inversores una gran cantidad de información clave que les ayudará a evaluar la situación económica de Estados Unidos, la rentabilidad empresarial y las tendencias de inflación. Estos factores influirán conjuntamente en la dirección de los mercados financieros, y los inversores deben mantenerse alerta y ajustar sus estrategias de inversión en cualquier momento.