في تداول السوق المالية، غالبًا ما يشتكي العديد من المستثمرين الأفراد من خداع المؤشرات. يواجهون فخ التأخير عند استخدام MACD، ويتعرضون للخداع بمفهوم الشراء المفرط والبيع المفرط عند استخدام RSI. ومع ذلك، بعد ثلاث سنوات من الخبرة في سوق الأسهم، أدركت بعمق أن المشكلة ليست في المؤشر نفسه، بل في سوء فهم المستثمرين وسوء استخدامهم للمؤشرات.

فهم مؤشر RSI ببساطة كقانون ثابت "اشترِ عندما يكون أقل من 20، وبيع عندما يكون أعلى من 80" غالبًا ما يؤدي إلى أخطاء في الاستثمار. على سبيل المثال، في عام 2025، عندما وصل RSI لأسهم شركة رائدة في الذكاء الاصطناعي إلى 85، تم البيع بشكل متسرع، مما أدى إلى تفويت ارتفاع لاحق بنسبة 40%. وبالمثل، رأى بعض المستثمرين أن RSI لأسهم الدورة انخفض إلى 18 فقاموا بشراءها بشكل أعمى، ونتيجة لذلك تم احتجازهم لمدة شهرين. في الواقع، RSI يشبه أكثر "مؤشر زخم سعر السهم"، فارتفاعه في مستويات عالية لا يعني بالضرورة أنه سيسقط، وانخفاضه في مستويات منخفضة لا يعني بالضرورة أنه سيرتفع. لاستخدام RSI بشكل فعال، يجب دمجه مع اتجاهات السوق، وحجم التداول، ومؤشرات تقنية أخرى للتحليل الشامل.

إليك ثلاث استراتيجيات تطبيقية مفيدة لمؤشر القوة النسبية (RSI):

1. الاتجاه يسبق، وRSI مساعد:
في الاتجاه الصاعد (حيث تواصل الأسهم تحقيق ارتفاعات جديدة، والارتدادات لا تكسر القيعان السابقة)، لا ينبغي التمسك بالانتظار حتى ينخفض RSI إلى 20. غالبًا ما تبدأ الأسهم القوية بالارتداد عندما يصل RSI إلى 30-40. في الأسهم الجديدة التي استثمرت فيها، انخفض RSI لمدة 12 يومًا إلى 32 ثم استقر وارتفع. إذا تمسكت بالانتظار حتى 20، فمن المحتمل أن تفوت زيادة بنسبة 15%. بنفس الطريقة، في السوق القوي، حتى إذا تجاوز RSI 80، فلا داعي للذعر. طالما أن سعر السهم يستمر في الارتفاع، وحجم التداول ليس متضخمًا بشكل غير عادي، فمن المحتمل جدًا أن يستمر الاتجاه القوي. في عام 2023، استمر RSI لأسهم الذكاء الاصطناعي فوق 80 لمدة ثلاثة أسابيع، ثم ارتفع مرة أخرى بنسبة 40%.

على العكس، في اتجاه هبوطي (حيث تستمر أسعار الأسهم في الوصول إلى أدنى مستويات جديدة، ولا تتجاوز الارتفاعات السابقة)، عندما يتجاوز مؤشر القوة النسبية 70 يجب أن نكون حذرين. عادة ما يكون من الصعب على الأسهم الضعيفة تجاوز 80، وقد تبدأ في التراجع عند حوالي 75.

2. تحليل حجم التداول بشكل متكامل:
(نظرًا لأن النص الأصلي لم يقدم تفاصيل محددة في هذا الصدد، هنا يتم تقديم إضافة معقولة)
عندما يكون RSI في مستوى مرتفع، إذا كان مصحوبًا بزيادة ملحوظة في حجم التداول، فقد يشير ذلك إلى أن السوق على وشك الانعكاس. على العكس من ذلك، إذا كان RSI في مستوى منخفض، وبدأ حجم التداول في الانكماش، فقد يعني ذلك أن الضغط البيعي قد انخفض، ومن المتوقع أن تستقر أسعار الأسهم وترتفع.

3. تزامن مؤشر القوة النسبية متعدد الفترات:
(نفس الشيء، لم يتم تقديم المحتوى ذي الصلة في النص الأصلي، هنا قدمت نصيحة مهنية)
من خلال مراقبة مؤشرات RSI على الإطار الزمني اليومي والأسبوعي وحتى الشهري، يمكن فهم اتجاهات السوق بشكل أكثر شمولية. عندما تصل مؤشرات RSI لعدة فترات زمنية إلى مناطق الشراء المفرط أو البيع المفرط في نفس الوقت، فإنها غالبًا ما تقدم إشارات تداول أكثر موثوقية.

بشكل عام، يتطلب التطبيق الناجح لمؤشر RSI فهمًا شاملاً للسوق ومرونة في استراتيجيات التطبيق. إن حفظ نقاط البيع والشراء الثابتة ليس كافيًا على الإطلاق، يجب على المستثمرين اعتبار RSI كأداة مساعدة في اتخاذ القرار، وليس كنظام تداول تلقائي. فقط من خلال دمجه مع اتجاهات السوق، وتغيرات حجم التداول، ومؤشرات فنية أخرى، يمكن تحقيق القوة الحقيقية لمؤشر RSI وزيادة معدل نجاح التداول.